درآمد بروکرهای فارکس و صرافی‌های ارز دیجیتال از چند منبع اصلی تأمین می‌شود که به فعالیت‌های مالی آن‌ها وابسته است. بروکرها معمولاً از طریق اسپرد که تفاوت بین قیمت خرید و فروش یک جفت ارز است، درآمد کسب می‌کنند. همچنین، برخی از آن‌ها کمیسیون هایی را برای هر معامله دریافت می‌کنند. ارائه اهرم به معامله گران نیز موجب افزایش حجم معاملات و در نتیجه درآمد بیشتر می‌شود. برای صرافی های ارز دیجیتال، درآمدها عمدتاً از طریق خرید و فروش ارزها و دریافت کارمزد از معاملات به دست می‌آید. این شیوه‌های درآمدی تنها چند شیوه از چندین روش کسب درآمد بروکر ها و صرافی ها بود و در ادامه مقاله ما تمام روش‌ها را گفته‌ایم اگر معامله گر هستید مهم است بدانید در آمد یک بروکر در فارکس یا یک صرافی ارزدیجیتال از کجا است و شما چگونه باشد متوجه شوید. زیرا روش‌های کسب درآمد آن‌ها به شما کمک می‌کند تا بهترین پلتفرم را برگزینید، در ادامه این مقاله از آکادمی شمسیان نکاتی در مورد اینکه درآمد بروکر و صرافی ها از کجاست خواهیم گفت قطعاً بررسی آن‌ها می‌تواند در تصمیات معاملاتی نقش به سزایی داشته باشد.
آشنایی با بروکرهای فارکس و درآمدهای آن‌ها
بروکرهای فارکس نقش مهمی در خرید و فروش ارزها دارند. این بروکرها سفارشات مشتریان را دریافت کرده و آن‌ها را در بازار اجرا می‌کنند. بیشتر بروکرهای فارکس در بازار خارج از بورس (OTC) فعالیت می‌کنند، به این معنا که این بازار تحت قوانین مشابه بازارهای مالی سنتی نیست. بنابراین، بروکرها نیازی به رعایت بسیاری از قواعد حاکم بر معاملات اوراق بهادار ندارند و مکانیزم متمرکزی برای تسویه حساب وجود ندارد. به همین دلیل، انتخاب بروکر معتبر و با نقدینگی کافی از اهمیت بالایی برخوردار است تا از خطرات احتمالی جلوگیری کنید.
درآمد بروکر های فارکس از کجاست؟
در سال‌های اخیر، جذابیت بازارهای مالی به طرز قابل توجهی افزایش یافته و این موضوع موجب جلب توجه بسیاری از افراد به این بازارها شده است. با این حال، معامله گران به صورت مستقیم نمی‌توانند به بازار فارکس متصل شوند و برای ورود به این بازار به واسطه‌هایی مانند بروکرها نیاز دارند. این بروکرها با ارائه خدمات خود به معامله گران، از طریق روش‌های مختلفی سرمایه کسب می‌کنند.
این روش‌ها شامل دریافت اسپرد، دریافت کمیسیون، بهره شبانه (سوآپ)، هزینه عدم فعالیت تریدر و مارک آپ می‌شود. هر یک از این روش‌ها ویژگی‌ها و متغیرهای خاص خود را دارند که بر تجربه‌ی معامله گران تأثیرگذار است و بر اساس آن‌ها می‌توانند هزینه‌های مربوط به معاملات خود را مدیریت کنند. در ادامه به تشریح جزئیات هر یک از این روش‌ها خواهیم پرداخت.
روش‌های کسب درآمد بروکر ها
این روش‌ها عبارتند از:
دریافت اسپرد
یکی از اصلی‌ترین روش‌های درآمد بروکرها در بازار فارکس، دریافت اسپرد است. اسپرد به تفاوت قیمت خرید و فروش یک دارایی اشاره دارد و در واقع نشان‌دهنده هزینه‌ای است که معامله‌گران باید برای خرید یا فروش یک ارز بپردازند. در اکثر بروکرها، قیمت پیشنهادی برای خرید (Bid) همیشه بیشتر از قیمت درخواستی برای فروش (Ask) است. این بدان معناست که اگر یک معامله گر یک پوزیشن خرید باز کند و بلافاصله آن را بفروشد، به‌خاطر تفاوت قیمت، به میزان اسپرد متضرر خواهد شد.
اسپرد می‌تواند به دو شکل ثابت و شناور وجود داشته باشد. در بروکرهایی که اسپرد ثابت ارائه می‌دهند، این تفاوت قیمت در طول زمان تغییر نمی‌کند و همواره یک مقدار مشخص را نشان می‌دهد. اما در اسپرد شناور، این تفاوت ممکن است در مواقعی که بازار دارای نقدینگی کم‌تری است، افزایش یابد و در زمان‌هایی که نقدینگی بیشتری در بازار وجود دارد، کاهش یابد.
برای مثال، در جفت ارز GBP/USD، اگر قیمت خرید 1.3005 و قیمت فروش 1.3000 باشد، مقدار اسپرد برابر با 5 پیپ خواهد بود. این 5 پیپ به عنوان یکی از راه‌های اصلی درآمد بروکر از معاملات جذب می‌شود، و می‌توان آن را به عنوان هزینه‌ای در نظر گرفت که معامله گران در حین انجام معاملات خود متقبل می‌شوند. در واقع، اسپرد به عنوان یک منبع درآمد پایدار برای بروکرها عمل می‌کند و نقش بسیار مهمی در ساختار مالی این نهادها ایفا می‌کند.
دریافت کمیسیون
یکی دیگر از روش‌های شفاف و مستقیم درآمد بروکرها، دریافت کمیسیون است. برخی از بروکرها به ازای هر حجم معامله‌ای که توسط تریدر انجام می‌شود، مبلغی را به عنوان کمیسیون از معامله گر دریافت می‌کنند. این نوع هزینه معمولاً به ازای حجم مشخصی از معاملات تعیین می‌شود و معامله گران قبل از انجام معامله از مقدار آن اطلاع دارند.
کمیسیون بر اساس حجم معاملات محاسبه می‌شود و مثال‌های عینی می‌تواند این موضوع را روشن‌تر کند. به عنوان مثال، در یکی از بروکرهای فارکس، برای هر لات معاملاتی، 6 دلار کمیسیون دریافت می‌شود. این مبلغ با توجه به حجم معامله متغیر است، به این معنی که اگر یک معامله گر حجم کم‌تری را معامله کند، کمیسیون کم‌تری نیز پرداخت خواهد کرد. بنابراین، هرچه حجم معامله بیشتر باشد، هزینه کمیسیون نیز افزایش می‌یابد.
این شیوه به بروکرها این امکان را می‌دهد که به صورت شفاف و منصفانه از معامله گران هزینه دریافت کنند و از طرفی معامله گران نیز می‌توانند قبل از انجام معامله، با آگاهی از هزینه‌ها تصمیم بگیرند.
بهره شبانه یا سوآپ
بهره شبانه یا سوآپ یکی دیگر از روش‌های درآمد زایی بروکرها است که زمانی به کار می‌رود که یک معامله گر تصمیم می‌گیرد پوزیشن معاملاتی خود را بیش از یک روز باز نگه دارد. در این شرایط، بروکر کارمزدی به عنوان بهره شبانه دریافت می‌کند که این مبلغ بر اساس تفاوت نرخ بهره بین جفت ارزهایی که معامله می‌شوند، تعیین می‌شود.
در این سیستم، ممکن است مبلغ سوآپ از حساب معامله گر کسر شود یا به آن اضافه گردد. این موضوع بستگی به نوع معامله (خرید یا فروش) و همچنین تفاوت نرخ بهره بین دو ارزی دارد که در حال معامله هستند. به عنوان مثال، اگر یک معامله گر یک لات پوند را به دلار آمریکا خریداری کند و تصمیم بگیرد این پوزیشن را یک شب نگه دارد، هزینه سوآپ با توجه به تفاوت نرخ بهره بین پوند و دلار آمریکا، از حساب او کسر یا به آن اضافه خواهد شد.
به این ترتیب، سوآپ به عنوان یک منبع درآمد برای بروکرها عمل می‌کند و بر روی هزینه‌های نهایی معامله گران تأثیرگذار است، به ویژه زمانی که پوزیشن‌ها برای مدت طولانی‌تری باز می‌مانند.
هزینه عدم فعالیت تریدر
هزینه عدم فعالیت تریدر یکی دیگر از هزینه‌هایی است که برخی از بروکرها برای تریدرهایی که به مدت مشخصی (که معمولاً از قبل تعیین شده) در حساب خود فعالیتی نداشته‌اند، دریافت می‌کنند. این هزینه معمولاً به صورت یک مبلغ ثابت تعیین می‌شود و در زمان ثبت‌نام به تریدر اطلاع داده می‌شود.
به معامله گران توصیه می‌شود که اگر قصد دارند برای مدت زمان طولانی در بازار فعالیت نکنند، حتماً به بروکر خود اطلاع دهند تا از اعمال این هزینه جلوگیری کنند. در غیر این صورت، در صورتی که بروکری این هزینه را از تریدر دریافت کند و معامله گر مایل به پرداخت آن نباشد، می‌تواند دو گزینه پیش رو داشته باشد: بسته شدن حساب و یا انتقال سرمایه خود به بروکری که هزینه عدم فعالیت را دریافت نمی‌کند. این موضوع می‌تواند به مدیریت هزینه‌ها و بهینه‌سازی فعالیت‌های معاملاتی کمک کند.
مارک آپ
مارک آپ یا افزایش اسپرد توسط بروکر، یکی دیگر از روش‌های درآمدزایی بروکرهای فارکس است که به ویژه در بروکرهایی که اسپرد ثابت ارائه می‌دهند، مشاهده می‌شود. در این حالت، بروکر می‌تواند به دلخواه میزان اسپرد را افزایش دهد و از تریدر بیش از نرخ واقعی بازار هزینه دریافت کند.
این اقدام معمولاً توسط بروکرهای سطح پایین و بدون رگولاتوری معتبر انجام می‌شود. با وجود این، عملی که موجب افزایش دستی اسپرد می‌شود، اغلب با نارضایتی تریدرها مواجه می‌شود، زیرا این عمل به معنای سودآوری بیشتر برای بروکر با هزینه تریدرها است. به این ترتیب، تریدرها ممکن است احساس کنند که در جابجایی‌های معاملاتی خود با هزینه‌های غیرمنصفانه‌ای مواجه هستند. این موضوع می‌تواند به اعتماد معامله گران به بروکر آسیب بزند و موجب جستجوی آن‌هابرای گزینه‌های دیگر با شرایط بهتر شود.
آشنایی با صرافی ها و درآمدهای آن‌ها
در دهه‌های اخیر، بازار ارزهای دیجیتال دستخوش تحولات شگرفی شده است و ظهور صرافی‌های ارز دیجیتال به عنوان پلتفرم‌هایی آنلاین، نقش کلیدی در تسهیل خرید و فروش این دارایی‌ها ایفا کرده است. از زمان معرفی اولیه ارزهای دیجیتال که کاربران مجبور بودند برای ارسال و دریافت سکه‌ها از دستورات پیچیده‌ی ترمینال استفاده کنند، تکنولوژی به سرعت بهبود یافته و رابط‌های کاربری ساده و قابل دسترسی طراحی شده‌اند.
توسعه دهندگان صرافی‌ها با درک نیاز کاربران به سادگی و سهولت، پلتفرم‌هایی را ایجاد کردند که علاوه بر تسهیل مبادلات، امکان دسترسی به مجموعه‌ای از خدمات مالی مانند معاملات مارجین، وام ده‌ی و گزینه‌های مختلف سرمایه گذاری را فراهم می‌کنند. این صرافی‌ها به نوعی همانند کارگزاران عمل می‌کنند و ابزارهای لازم برای خرید و فروش ارزهای دیجیتال معروفی چون بیت کوین، اتریوم و تتر را ارائه می‌دهند.
به همین دلیل، صرافی‌های ارز دیجیتال به سرعت به یکی از اصلی‌ترین کانال‌های سرمایه گذاری و تجارت تبدیل شده‌اند و انواع مختلفی از خدمات را با سطوح متفاوت امنیت و کارمزد به کاربران ارائه می‌دهند. در مقایسه با روزهای اولیه که سرمایه گذاران تنها از طریق ماینینگ یا مشارکت در انجمن‌های آنلاین تراکنش‌ها را انجام می‌دادند، اکنون صدها صرافی در سطح جهانی وجود دارند که دسترسی به بازار ارزهای دیجیتال را برای همگان ساده و امکان پذیر ساخته اند. این تحولات نه تنها به تسهیل سرمایه گذاری کمک کرده، بلکه زیرساخت‌های مالی جدیدی را نیز به وجود آورده است.
روش‌های درآمدی صرافی های ارزدیجیتال
روش‌های کسب درآمد صرافی ها عباتند از:
کمیسیون معاملات
هر معامله شامل دو طرف است: یک سفارش خرید و یک سفارش فروش. به همین دلیل، صرافی معمولاً از هر دو طرف، یعنی فروشنده و خریدار، کمیسیون دریافت می‌کند. در این شرایط، اگر یک سفارش به صورت خارجی اجرا شود، صرافی تنها از یک طرف معامله پورسانت می‌گیرد.
بنابراین، وجود کاربران فعال برای سودآوری صرافی‌ها حیاتی است. معیاری مانند تعداد کاربران فعال (Active Users) برای ارزیابی توانایی یک صرافی در کسب درآمد اهمیت زیادی دارد.
کارمزد واریز و برداشت
در اکثر صرافی‌ها و بروکرهای فارکس، کاربران موظف به پرداخت کارمزدهای برداشت وجه هستند و در برخی موارد، حتی ممکن است کارمزد واریز نیز اعمال شود. این کارمزدها تحت تأثیر عواملی همچون نوع دارایی، مقدار وجوه و روش انتقال قرار دارند، که موجب تغییر در هزینه‌های کاربران می‌شود.
هزینه لیست کردن توکن‌های جدید
برای پروژه‌های کریپتو، ثبت توکن‌ها در صرافی‌های بزرگ به معنی دستیابی به سرمایه گذاران و نقدینگی بالاتر است. بعد از فهرست شدن در این صرافی‌ها، قیمت توکن‌ها معمولاً افزایش می‌یابد.
صرافی‌های بزرگ می‌توانند برای اضافه کردن ارزهای دیجیتال به فهرست خود از ۲ میلیون تا ۵ میلیون دلار هزینه دریافت کنند. در برخی موارد، مانند گفته‌های بنیان گذار اتریوم، صرافی‌ها ممکن است از ۱۰ تا ۱۵ میلیون دلار نیز برای این کار دریافت کنند. با این حال، قیمت فهرستی برای هر توکن وجود ندارد و هر پروژه بر اساس خدمات مورد نیاز خود، هزینه‌های متفاوتی را تجربه می‌کند.
میانگین مبلغ معامله هر کاربر
عوامل دیگری مانند میانگین مبلغ معامله هر کاربر نیز بر درآمد ماهیانه صرافی تأثیر گذار هستند. هرچه مبلغ معاملات بالاتر باشد، کمیسیون دریافتی صرافی نیز بیشتر خواهد بود. اما نکته کلیدی این است که حجم واقعی معاملات کاربران فعال برای درآمد صرافی مهم‌تر از حجم کل معاملات است، زیرا ممکن است بخش بزرگی از این حجم از طریق ربات‌های معاملاتی ایجاد شود و نمی‌تواند به‌عنوان ورودی واقعی درآمد محسوب شود.
نشانه گذاری قیمت خرید و فروش
در هر پلتفرم، قیمت‌ها می‌توانند به دو شکل نشان داده شوند: قیمت‌های آربیتراژ که ممکن است موجب سردرگمی مشتریان شود یا حذف آن‌ها. فیلترهای نشانه‌گذاری در جمع‌آوری خودکار فعال می‌شوند و قیمت‌های پیشنهادی یا درخواستی را بسته به موقعیت خاص تنظیم می‌کنند، به گونه‌ای که اسپرد یا صفر یا برابر با مقدار معین باشد. تفاوت بین قیمت‌های اصلی و قیمت‌های پردازش‌شده توسط فیلتر نشانه‌گذاری می‌تواند به‌عنوان منبع درآمد اضافی برای صرافی‌های ارز دیجیتال عمل کند.
معاملات فرابورس
معاملات فرابورس (OTC) یک بازار مجزا است که شامل حجم بالایی از سفارشات خرید و فروش ارزهای رمزنگاری‌شده می‌شود. این نوع معاملات عمدتاً در میان سرمایه‌گذاران بزرگ و مدیران دارایی‌های کلان و همچنین ماینرها مورد توجه قرار می‌گیرد. معمولاً این بازار حداقل اندازه سفارش مشخصی دارد که ممکن است به صدها هزار دلار برسد.
صرافی‌های کریپتو برای کنترل و تفکیک بازار، سرمایه‌گذاران خرد را از معامله گران بزرگ جدا می‌کنند، چرا که سفارش‌های کلان می‌توانند تأثیرات چشمگیری بر روند معاملات و قیمت ارزهای دیجیتال بگذارند. به‌علاوه، معاملات فرابورس معمولاً شامل خدمات سفارشی و محرمانه‌تری است که به نفع سرمایه‌گذاران بخش نهادی است.
سود وجوه استقراضی
صرافی‌ها با وام دادن به معامله گران مارجین، همچنین سود و کارمزدهای مربوط به انحلال موقعیت‌های مارجین را کسب می‌کنند. آن‌ها می‌توانند از حساب‌های Earn که در واقع پلتفرم‌های استقراض وام هستند، نیز درآمد خوبی به دست آورند. در این حساب‌ها به صاحبان ارزهای دیجیتال نرخ‌های بهره بالایی ارائه می‌شود تا وجوهی که صرافی‌ها و شرکت‌های وام‌دهنده مستقل با نرخ‌های بالا وام می‌دهند، قفل شوند.
معاملات اهرمی
بسیاری از صرافی‌ها گزینه معاملاتی مارجین را ارائه می‌دهند، که به این معنی است که این پلتفرم اهرم معاملاتی در اختیار مشتریان قرار می‌دهد. این اهرم در واقع شامل وام هایی به درصد مشخص از معاملات کاربر است. با این روش، مشتریان می‌توانند با استفاده از پول صرافی و وجوه سایر مشتریانی که در پلتفرم قرار دارد، اعتبار دریافت کنند. کارمزد تأمین این لوریج طبق نرخ‌های تعیین‌شده محاسبه می‌شود.
معاملات آتی و مشتقات
صرافی‌ها می‌توانند با ارائه ابزارهای پیشرفته مانند معاملات آتی و مشتقات مبتنی بر ارزهای دیجیتال، امکانات بیشتری را برای مشتریان خود فراهم کنند. این نوع معاملات به سرمایه‌گذاران این امکان را می‌دهد که بدون نیاز به خرید واقعی دارایی‌های اولیه، روی قیمت‌های آن‌هاشرط‌بندی کنند و از نوسانات قیمت بهره برداری کنند.
بازارسازی
گری جنسلر، رئیس کمیسیون بورس و اوراق بهادار ایالات متحده (SEC)، صرافی‌های ارزهای دیجیتال را به استفاده از روش‌های مشکوک، به ویژه بازارسازی علیه مشتریان و سفارش‌های تجاری متهم کرده است. او در شهادت‌های خود اشاره کرده که صرافی‌ها اغلب در معاملاتی که انجام می‌دهند، به نوعی در برابر مشتریان خود عمل می‌کنند و اقدام به بازارسازی (مارکت میکری) می‌زنند که می‌تواند به ضرر کاربران تمام شود.
توکن ها
برخی از صرافی‌ها توکن‌های مخصوص خود را راه اندازی کرده‌اند که به کاربران اجازه می‌دهد از این توکن‌ها برای پرداخت کارمزدها و هزینه‌های معاملات استفاده کنند و در عوض تخفیف‌هایی را دریافت کنند. با وجود این تخفیف‌ها، صرافی‌ها هنوز می‌توانند سود خوبی از این معاملات به دست آورند. به عنوان مثال، صرافی بایننس با توکن BNB خود به‌عنوان یکی از موفق ترین نمونه‌ها در این زمینه شناخته می‌شود.
سایر خدمات
صرافی‌های بزرگ کریپتو همچنین کارت‌های نقدی با برندهای Visa و Mastercard را برای کاربران خود صادر می‌کنند. این کارت‌ها به کاربران اجازه می‌دهند ارزهای دیجیتال خود را به راحتی خرج کنند. در این روند، صرافی‌ها علاوه بر کارمزدهای مربوط به صدور کارت، ممکن است هزینه‌های برداشت نیز دریافت کنند که به درآمد آن‌ها اضافه می‌شود.
صرافی های ارز دیجیتال پول‌ها را کجا نگه می‌دارند؟
صرافی‌های ارز دیجیتال پول شما را در حساب‌های ترکیبی مخصوص هر ارز دیجیتال نگهداری می‌کنند. هنگامی‌که مبلغی را به صرافی واریز می‌کنید، مانند خرید ۱۰ هزار دلار بیت کوین در صرافی بایننس، این مبلغ به ارز دیجیتال تبدیل شده و در یک حساب مشترک قرار می‌گیرد.
در واقع، شما یک سند بدهی (IOU) از صرافی دارید و دارایی‌های شما به طور مستقیم در اختیار شما نیست. صرافی‌ها معمولاً پول شما را در حساب‌های ترکیبی و کیف پول‌های گرم (آنلاین) یا سرد (آفلاین) نگهداری می‌کنند. این کیف پول‌ها امنیت دارایی‌ها را تأمین می‌کنند، اما در عین حال ریسک‌هایی نیز دارند، زیرا شما به اعتبار و امنیت صرافی وابسته هستید.
نتیجه گیری
درآمد بروکرهای فارکس و صرافی‌های ارز دیجیتال به طور قابل توجهی به اجرای استراتژی‌های مؤثر و مدرن بستگی دارد. هر دو نوع پلتفرم با تمرکز بر تحلیل دقیق بازار، بهبود خدمات، بهره گیری از فناوری‌های نوین و به کارگیری استراتژی‌های بازاریابی هوشمند می‌توانند مشتریان بیشتری جذب کنند و در عین حال مشتریان کنونی را حفظ نمایند. این موضوع به ویژه در دنیای رقابتی امروز اهمیت دارد، زیرا هرچه تعداد کاربران فعال بیشتر باشد، حجم کمیسیون‌های معاملاتی و در نهایت درآمد پلتفرم افزایش می‌یابد.
همچنین، مدیریت مالی دقیق و توجه به نظرات و خواسته‌های مشتریان نقش اساسی در تعیین موفقیت و درآمدزایی این بروکرها و صرافی‌ها ایفا می‌کند. به همین ترتیب، انتخاب صحیح و آگاهانه کاربران از بروکر یا صرافی مناسب می‌تواند تأثیر مستقیم بر تجربه معاملاتی آن‌ها داشته باشد.
در نتیجه، بروکرها و صرافی‌های ارز دیجیتال باید به طور مداوم به بهبود خدمات و تجربه کاربری بپردازند و از امکانات موجود به بهترین نحو استفاده کنند تا به یک الگوی درآمدی پایدار دست یابند. کاربران نیز باید با دقت و شناخت کافی، به انتخاب پلتفرم‌های مناسب بپردازند تا از مزایای مختلف بازار به بهترین شکل بهره‌مند شوند.
